📊 SMMM Yeterlilik Finansal Tablolar Analizi Çözümlü Sorular
Finansal tablolar analizi, bir işletmenin geçmiş performansını değerlendirmek, mevcut durumunu anlamak ve gelecekteki potansiyelini tahmin etmek için kullanılan kritik bir araçtır. SMMM yeterlilik sınavında başarılı olmak için bu konuya hakim olmak şarttır. Bu yazıda, çözümlü örnek sorularla konuyu daha iyi anlamanıza yardımcı olacağız.
🎯 Oran Analizi Çözümlü Örnekler
Oran analizi, finansal tablolardaki farklı kalemler arasındaki ilişkileri inceleyerek işletmenin finansal sağlığı hakkında bilgi edinmemizi sağlar. İşte birkaç örnek:
- 💰 Likidite Oranları: İşletmenin kısa vadeli borçlarını ödeme yeteneğini ölçer. Örneğin, cari oran (dönen varlıklar / kısa vadeli borçlar) işletmenin likidite durumunu gösterir.
Örnek Soru: Bir şirketin dönen varlıkları 500.000 TL ve kısa vadeli borçları 250.000 TL ise cari oranı kaçtır?
Çözüm: Cari oran = $ rac{500.000}{250.000} = 2$. Yani, şirketin her 1 TL'lik kısa vadeli borcuna karşılık 2 TL'lik dönen varlığı bulunmaktadır.
- 📈 Karlılık Oranları: İşletmenin ne kadar karlı olduğunu gösterir. Örneğin, brüt kar marjı (brüt kar / satışlar) satışların ne kadarının kara dönüştüğünü gösterir.
Örnek Soru: Bir şirketin brüt karı 200.000 TL ve satışları 1.000.000 TL ise brüt kar marjı kaçtır?
Çözüm: Brüt kar marjı = $ rac{200.000}{1.000.000} = 0.2$ veya %20. Yani, şirketin satışlarının %20'si brüt kara dönüşmektedir.
- ⚙️ Faaliyet Oranları: İşletmenin varlıklarını ne kadar etkin kullandığını ölçer. Örneğin, stok devir hızı (satılan malın maliyeti / ortalama stok) stokların ne kadar hızlı satıldığını gösterir.
Örnek Soru: Bir şirketin satılan malın maliyeti 600.000 TL ve ortalama stoğu 150.000 TL ise stok devir hızı kaçtır?
Çözüm: Stok devir hızı = $ rac{600.000}{150.000} = 4$. Yani, şirket stoğunu yılda 4 kez yenilemektedir.
- ⚖️ Finansal Kaldıraç Oranları: İşletmenin borçlarını ne kadar kullandığını gösterir. Örneğin, borç oranı (toplam borçlar / toplam varlıklar) varlıkların ne kadarının borçla finanse edildiğini gösterir.
Örnek Soru: Bir şirketin toplam borçları 300.000 TL ve toplam varlıkları 750.000 TL ise borç oranı kaçtır?
Çözüm: Borç oranı = $ rac{300.000}{750.000} = 0.4$ veya %40. Yani, şirketin varlıklarının %40'ı borçla finanse edilmektedir.
🧩 Dikey ve Yatay Analiz Örnekleri
Dikey ve yatay analiz, finansal tabloların daha detaylı incelenmesini sağlar.
- 📈 Dikey Analiz (Yüzde Analizi): Bir finansal tablodaki kalemlerin aynı dönem içindeki toplam içindeki payını gösterir. Gelir tablosunda satışlar %100 olarak kabul edilir ve diğer kalemler satışlara oranlanır. Bilançoda ise toplam varlıklar veya toplam kaynaklar %100 olarak kabul edilir.
Örnek Soru: Bir şirketin 2023 yılı gelir tablosunda satışları 2.000.000 TL, satılan malın maliyeti 1.200.000 TL ise satılan malın maliyetinin satışlar içindeki payı nedir?
Çözüm: $ rac{1.200.000}{2.000.000} = 0.6$ veya %60. Yani, satılan malın maliyeti satışların %60'ını oluşturmaktadır.
- ➡️ Yatay Analiz (Trend Analizi): Finansal tablolardaki kalemlerin farklı dönemler arasındaki değişimini inceler. Genellikle bir baz yıl seçilir ve diğer yıllardaki değişimler bu yıla göre hesaplanır.
Örnek Soru: Bir şirketin satışları 2022 yılında 1.500.000 TL iken, 2023 yılında 1.800.000 TL olmuştur. Satışlardaki değişim yüzdesi nedir?
Çözüm: Değişim = $ rac{(1.800.000 - 1.500.000)}{1.500.000} = 0.2$ veya %20. Yani, satışlar %20 artmıştır.
📚 Nakit Akış Tablosu Analizi Çözümlü Örnek
Nakit akış tablosu, bir işletmenin nakit giriş ve çıkışlarını faaliyet, yatırım ve finansman faaliyetleri olmak üzere üç ana kategori altında gösterir.
- 💸 Faaliyet Nakit Akışı: İşletmenin temel faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışlarını gösterir.
Örnek Soru: Bir şirketin net karı 300.000 TL, amortisman gideri 50.000 TL ve ticari alacaklardaki artış 20.000 TL ise faaliyet nakit akışı nedir?
Çözüm: Faaliyet nakit akışı = Net kar + Amortisman - Alacaklardaki artış = 300.000 + 50.000 - 20.000 = 330.000 TL.
- 🏢 Yatırım Nakit Akışı: İşletmenin duran varlık alım ve satımından kaynaklanan nakit akışlarını gösterir.
Örnek Soru: Bir şirket 100.000 TL'ye bir makine almış ve 30.000 TL'ye bir arsa satmıştır. Yatırım nakit akışı nedir?
Çözüm: Yatırım nakit akışı = Arsa satışı - Makine alımı = 30.000 - 100.000 = -70.000 TL.
- 🏦 Finansman Nakit Akışı: İşletmenin borçlanma, sermaye artırımı ve temettü ödemeleri gibi finansal faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışlarını gösterir.
Örnek Soru: Bir şirket 50.000 TL kredi almış ve 10.000 TL temettü ödemiştir. Finansman nakit akışı nedir?
Çözüm: Finansman nakit akışı = Kredi alımı - Temettü ödemesi = 50.000 - 10.000 = 40.000 TL.
🎉 Sonuç
Finansal tablolar analizi, SMMM yeterlilik sınavında önemli bir yer tutar. Bu yazıda yer alan çözümlü örnekler sayesinde konuyu daha iyi anlayabilir ve sınavda başarılı olabilirsiniz. Başarılar dileriz!
